基金风险有哪些？

1. 基金风险有哪些？

随着投资市场和经济的不断发展，越来越多的人开始了解基金，接触基金，一些投资者想利用基金，进行理财或是投资。但是需要注意的是基金也有风险排序，和风险种类

2. 怎么分析基金风险？

投资任何产品都有风险，基金当然也不例外。总的来说，基金投资中面临着市场自身的风险、基金交易的未知价格风险和基金巨额赎回时产生的流动性风险等。那么对于基民来说，基金风险应该如何衡量呢？今天我就跟大家聊聊这个话题。

01查看基金风险等级

对基民来说，查看基金风险评级是最简单易行的风险衡量方法。根据《证券期货投资者适当性管理办法》及《基金募集机构投资者适当性管理实施指引(试行)》等相关规定，基金产品依照其风险水平由低至高划分为R1、R2、R3、R4、R5五个等级。

另外，无论通过何种主流渠道购买基金，投资者都会被要求进行风险承受能力测评，根据得分，普通投资者被划分为不同的风险等级：保守型C1、稳健型C2、平衡型C3、成长型C4和积极型C5。。

02根据基金风险指标判断基金风险

通常主要关注三个风险类指标：最大回撤、年化波动率和夏普比率

1) 最大回撤

最大回撤关注的是下行风险。在选定周期内任意历史时点往后推，产品净值走到最低点时的收益率回撤幅度的最大值。最大回撤是用来描述买入产品后可能出现的最糟糕的情况。最大回撤这个指标，一定程度上体现了基金在历史环境下发生的波动情况，对我们了解一只基金历史表现、基金经理管理这只基金时控制波动/回撤风险的能力很大帮助。

举个简单的例子，如果某基金过去3年的最大回撤在20%，那么基民可以假想下自己是否能够承受这样的潜在“亏损”，如果不能接受，那可能并不适合持有这只基金，可以考虑其他风险程度更低些的产品。但在比较不同产品的最大回撤时，应该尽可能地保持考察区间一致，才具有可比性。

因为成立时间越久的产品，经历的不利行情越多，最大回撤自然也更容易越大；刚成立不久的新产品，由于没有经过熊市考验，最大回撤通常不太具有参考意义。

2）波动率和最大回撤类似，波动率是用来衡量基金波动程度的参考指标，直观表述就是展示收益率变化的程度。波动率越大，代表基金价格的波动越剧烈，意味着风险越高；反之，则代表基金波动越缓和，风险也更小。

基金波动率的大小，主要会影响大家的投资体验。波动较低的基金，持有人在持有过程中心态也会更加平和，体验感更好，持有的周期也能拉长，减少追涨杀跌的发生，最终提升获得正收益的概率。

3）夏普比率

夏普比率衡量基金的风险收益比，即每承受一单位总风险，可以相较无风险利率产生多少超额收益。因此，夏普比率越大，代表基金的收益风险表现越好。夏普比率 = (基金年化收益率 - 无风险利率) / 基金年化波动率。举例来说，如果基金A的夏普比率为0.5，而同类型基金的平均夏普比率为0.2，则意味着基金A的风险收益表现优于同类型基金的平均水平。

3. 怎么衡量股票基金的风险？

投资组合的系统风险计算为：具体的投资风险乘以相应的风险系数然后进行加权平均，得出的结果就是组合投资的风险。比如说股票的风险系数是0.5，基金的是0.6，债券的是0.7，你买100手股票，200手基金，300手债券，那么这组组合的风险系数就是：（100*0.5+200*0.6+300*0.7）/100+200+300=0.633。系统风险就是指整个市场都具有，而不单是单个股票特有的风险。投资组合只能分散非系统风险，而系统风险是没有办法降低的。β系数用于衡量系统风险。投资组合的系统风险等于各项资产的一个加权平均数，也说明系统风险是不可以分散抵消的，是一个平均风险。投资组合的系统风险指标：(一)贝塔系数。贝塔系数(β)是评估证券或投资组合系统性风险的指标，反映的是投资对象对市场变化的敏感度。投资组合P与市场收益的相关系数为：1、贝塔系数大于0时，该投资组合的价格变动方向与市场一致；2、贝塔系数小于0时，该投资组合的价格变动方向与市场相反；3、贝塔系数等于1时，该投资组合的价格变动幅度与市场一致；4、贝塔系数大于1时，该投资组合的价格变动幅度比市场更大。(二)波动率。投资组合波动率在风险管理中最常见的定义是单位时间收益率的标准差。单位时间根据数据来源和应用场景可以取每日、每周、每月、每年等。公募基金一般都会公布每日净值_长率。(三)跟踪误差。波动率是一个绝对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的相对风险指标。跟踪误差计量的前提是清晰的业绩比较基准。(四)主动比重。主动比重(AS)是指投资组合持仓与基准不同的部分。假定全市场可投资股票有n只，wp，i为第i只股票在投资组合中的权重，wb，i为第i只股票在基准中的权重，则主动比重为：主动比重是一个相对于业绩比较基准的风险指标，用来衡量投资组合相对于基准的偏离程度。局限性在于：(1)与基准不同并不意味着投资组合一定会跑赢或跑输基准，投资组合要跑赢基准必须在适当的时候以适当的方式偏离基准。(2)与基准不同并不意味着投资组合的业绩表现会与基准有显著区别。有的组合主动比重很高，但其持仓可能和基准有较高的相关性。(五)最大回撤。最大回撤测量投资组合在指定区间内从最高点到最低点的回撤，计算结果是在选定区间内任一历史时点往后推，产品净值走到最低点时的收益率回撤幅度的最大值。(六)下行标准差。波动率计算中，既包括了收益率高于平均值的单位区间的波动，也考虑了收益率低于平均值的单位区间的波动

4. 怎样从风险的角度选择基金？

根据投资对象的不同，证券投资基金可分为：股票型基金、混合型基金、债券型基金、货币市场基金等。从投资风险角度看，几种基金给投资人带来的风险是不同的。投资者应该根据自身风险的承受能力来选择基金。
其中股票基金风险最高，货币市场基金风险最小，债券基金的风险居中。
一般而言，能承受较高风险的投资者可采用较积极的投资组合，投资组合中可以选择较高的比例投资风险偏高的资产，如股票型基金；风险承受能力较低的投资人在投资组合重应以风险较低、风格稳健的资产为主，如债券型基金和货币型基金等。

5. 基金存在哪些风险

在行业快速发展的同时，也清醒地看到，私募基金行业存在的问题和风险不容忽视，主要体现在：
1、私募基金基础性法规体系亟需加强，行业标准不统一；
2、多层嵌套、通道业务和关联交易等监管套利活动频繁，资产管理与“影子银行”、“民间借贷”关系不清；行业机构鱼龙混杂、良莠不齐；
3、从业人员专业能力欠缺、自律合规意识薄弱，理性成熟的投资文化尚未形成；
4、以私募基金为名义的非法集资屡禁不止等等。

扩展资料：
协会将紧紧围绕扶优限劣的基本方针，大力倡导三个博弈。
1、在登记备案环节，让私募基金管理人与律师、会计师等中介服务机构在相互博弈中相互增信；
2、在基金募集阶段，通过信息披露制度和基金合同保障投资者的知情权，引入资管机构和投资者间的博弈；
3、在投资端，资产管理机构要充分发挥行使买方定价权和投票权，促进上市公司、指导非上市融资企业不断优化基本面、提升核心竞争力，形成资本市场买方卖方间的博弈。
参考资料：人民网-中基协张小艾：私募基金行业存在的问题和风险不容忽视

6. 如何判断一只基金真正的风险？判断基金的风险和类别

      在投资基金的过程过程中，风险永远是放在第一位的，与自身风险承受能力相匹配的基金，才是最合适的基金，如果有人给你了一支基金，首先你得要知道如何快速分辨这支基金的风险程度和类别。
从基金名字判断      一支基金的名字基本上就涵盖了一支基金的大致情况。      从基金的大分类上，如果基金的名字包含混合，那么，这支基金大概率就是一支混合基金，名字中带了股票，那就可能是股票基金或者混合基金，如果是同时带有两个词，那就是都会参与到。如果是谨慎保守型的投资者，就可以尽量避免这类基金。      “灵活配置”，现在灵活配置类的基金越来越多，主要是由于其资产配置灵活性比较强，这类基金，也不是稳健保守型投资者的首选，这类基金会随时根据市场情况调整股票的仓位，并且，灵活配置类基金的调仓率一般都比较高，甚至比混合型基金还要更高一些。      “上证50”，“沪深300”“创业板”，一般带有这类字眼的都是属于指数基金，这类基金主要是跟踪指数的变化，投资目标是减小投资误差，追求跟指数达到一样的涨跌水平。这类基金相对来说风险系数更低，如果是这类基金名称中加了“增强”，那么其风险等级就会提高一些，增强的意思简单理解就是涨的时候可能比指数涨的更好，跌的时候也会比指数跌的更惨。      “货币”，很明显，这一类就是属于货币基金了，有些货币基金的名字中会加一些“某某利”之类的字眼，跟银行理财产品的名字非常像。要注意区分。      如果基金的名称中包含“稳健”“增值”“绝对收益”，那么，这类基金一般风险系数比较低，波动性比较小，通过名字可以对基金的风险和类别做初步判定。从基金持仓判断      想要了解一只基金真正的风险，我们可以从基金的持仓去看，因为市场是实时变化的，基金经理可能会根据市场情况调整策略，从而发生投资风格漂移的情况，就是实施的投资策略和最初设定不一致的情况。但是通过基金的持仓我们是可以判断出基金的真正的风险的。      基金的风险主要通过基金持仓股票的比例判断，如果某只基金资产配置70%是股票，那么这是一支混合型基金，如果是风险厌恶型的投资者就要避免。      基金的股票持仓比例达到90%以上的，风险系数就非常高了。      如果基金的债券持仓比例比较高，或者说几乎都是投资债券的，那么这只基金就是一支债券型或者偏债型金。基金的波动不会特别大，只要不是特别保守的投资者是可以考虑的。      这里还有一种特殊情况，就是某类资产的持仓比例达到120%或者是超过100%的。可能就是加了杠杆的基金，也就是基金对外融资进行投资，杠杆的加入会提高基金的波动性。

7. 基金的风险有哪些

现如今投资基金是一种不错的理财方式，但是选择一定要谨慎，不能着急，要避免基金风险。相对其他投资项目来说，基金属于一种长期投资的理财方式，它有着风险小，长期持有回报率高的特点。
扩展资料：
基金风险有哪些?
（1）信用风险：若基金投资于高风险的。
（2）市场风险：投资的国家或地区，若因政治、经济、社会或市场信心等问题，而造成投资标的的行情与景气产生波动的现象，称之为市场风险。
（3）汇兑风险：以外币计价的基金通称为海外基金，是以外币进行投资，故容易受到汇率的影响，造成投资报酬的变动。因此海外基金的投资人，除了原本的资本利差外，必须多承担较国内基金多一份的汇兑风险。
（4）购买力风险：当通货膨胀程度超过预期时，就会降低实质的投资报酬率，使得投资人遭到无形的损失。
（5）预期年化利率风险：当预期年化利率变动时，亦会使得基金的投资标的价值降低，连带使得基金价值降低。

8. “基金的风险”是什么？

基金风险是开放式基金的申购及赎回未知价风险是指投资者在当日进行申购、赎回基金单位时，所参考的单位资产净值是上一个基金开放日的数据。
而对于基金单位资产净值在自上一交易日至开放日当日所发生的变化，投资者无法预知，因此投资者在申购、赎回时无法知道会以什么价格成交，这种风险就是开放式基金的申购、赎回价格未知的风险。
基金投资规避风险
首先，要认真学习基金基础知识，树立正确的基金投资理念。目前，我国基金市场规模迅速膨胀，基金创新品种层出不穷，投资者参与基金投资，应及时学习各项基金基础知识，树立长期投资基金的正确理念，增强投资基金的风险意识。
第二，识别和评估基金的风险。在所有的基金中，可以根据其配置风险资产的比例不同，而将基金的风险由大到小依次排列为股票型基金、混合型基金、保本型基金、债券型基金、货币市场基金。
第三，采取合理的投资方式控制风险。按投入资金的方式不同，基金投资分为一次性投资和定期定额投资，但也有见机行事的投资方式。一次性投资可在对基金未来表现判断准确的前提下进行。
最后，密切注意基金净值的变化。基金净值代表了基金的真实价值，投资者无论投资哪种基金，都应该密切关注基金净值的变化，特别是投资LOF时，基金净值特别重要，因为该基金同时具备申购、赎回和二级市场买卖两种交易方式，场内交易价格必然与基金份额净值密切相关。