某5年期债券面值100元,票面利率6%,每年付息,如果必要收益率为7%,则发行价格为多少

1. 某5年期债券面值100元,票面利率6%,每年付息,如果必要收益率为7%,则发行价格为多少

五年后100元面值的现值=100（P/F，7%，5）=100×0.713=71.30（元）
五年中利息的现值=100×6%（P/A，7%，5）=6×4.1002=24.6012（元）
债券发行价=100×6%（P/A，7%，5）+100（P/F，7%，5）=6×4.1002+100×0.713=24.6012+71.3≈95.90（元）

扩展资料：固定收益计算使用年金现值系数和复利现值系数：
年金现值系数公式：PVA/A [1]  =1/i-1/[i (1+i)^n]——其中i表示报酬率，n表示期数,PVA表示现值,A表示年金。普通年金1元、利率为i，经过n期的年金现值，记作(P/A，i,n)
根据复利终值计算公式S=P(1 +i)^n，可得出：
复利现值的计算公式：
公式 PV=FVn/ (1+i)^n——PV是复利现值，FVn是复利终值， i 是利息率，n是计息期数。复利现值系数也可记作(P/S，i，n)，表示利率为i，计息期为n期的复利现值系数。在实际工作中，也可利用复利现值系数表，直接查出相应的现值系数。
参考资料来源：百度百科-年金现值系数
参考资料来源：百度百科-复利现值系数

2. 一张债券面值为100元,票面利率10%,期限5年到期一次还本付息目前市场必要收益率是12%,这张债券的价值是多少

100x(1+10%x50)/(1+12%)^5=85.11元

3. 设某债券的面值为1000元，票面利率为8%，每年付息一次，三年到期，收益率为10%，求它的偿还期限是多少？

年        现金流        折现10%        现值
1            -80            0.9091         72.73
2            -80            0.8264         66.11
3          -1080          0.7531        813.35
                                          求和 952.19

年  应付债券期初  财务费8%         现金流     应付债券期末余额  
1         952.19          76.16               -80               948.16
2         948.16          75.85               -80               944.01
3         944.01          75.52             -1080                  0

只能说给个思路吧。。。看起来不是很对

4. 债券面值100元 票面利率5% 期限10年，每年付息 如果到期收益率8% 求发行价格

面值是100元的债券，每半年计息一次，年收益率为12%，票面利率是8%，3年期限。
价格=面值*票面利率*(P/A，i,n)+面值*(A/F，i,n)   
注：(P/A，i,n）为利率为i，n期的年金现值系数
    (A/F，i,n）为利率为i，n期的复利现值系数。
此处的i是实际利率，也就是市场利率。
由于你的题目是半年付息一次，所以是6期,相应的两个利率都为4%和6%。
债券价格=100*4%*（P/A，6%，6）+100*（A/F，6%，6）
查年金现值系数表和复利现值系数表可得（P/A，6%，6）是4.9173，（A/F，6%，6）是0.705
代入公式得 
           债券价格=4*4.9173+100*0.705=90.17

这是我解答过的一道类似的题目，你把其中的期数改改，再查查对应的年金现值系数和复利现值系数就能做出你这道题的答案。

5. 一债券期限是5年,票面利率8%,面值100,1年期5%,2年期6%,3年期7%求到期收益率

　　=到期收益率5*[100*(1+10%*5)/（1+8%）^5]/[100*(1+10%*5)/（1+8%）^5]=5 
　　票面利率（票息率）是指按照票面面额进行支付的票息额度。
　　无论市值怎么变化，票息5%的债券每年的票息永远是5元。
　　5年后，债券到期，还本付息，在到期日债券发行人会返还票面价值100元，并支付最后一年的利息5元。
　　整个投资的现金流就是每年收到5元票息，最后到期收到票面金额100元。不论市场价值如何变化，这个现金流都不会变化（假定该债券是每年付息一次，且没有任何隐含期权，且不发生违约）
　　实际的总投资收益要看是否将票息进行再投资以及市场利率变化。

6. 面值1000元，票面利率8%的5年期债券，每 年付息一次，到期还本，债券发行的市场利率 为10%，计算债券的发

1000/(1+10%)^5+1000*8%/(1+10%)+1000*8%/(1+10%)^2+1000*8%/(1+10%)^3+1000*8%/(1+10%)^4+1000*8%/(1+10%)^5

7. 面额100元，票面收益率6% 期限3年每年年末付息一次，到期一次还本的债券，算此债券在7%市场利率时的发行价

面额100元，票面收益率6%?期限3年每年年末付息一次，到期一次还本的债券，算此债券在7%市场利率时的发行价99.06，计算方式：(106-a)/a=7%a=106/(1+7%)=99.06贴现率是指：（1）将未来付出改变为现值所运用的利率，或指持票人以没有到期的收据向银行要求实现，银即将利息先行扣除所运用的利率。（2）这种贴现率也指再贴现率，即各成员银即将已贴现过的收据作担保，作为向中心银行借款时所付出的利息。息票利率是指印制在债券票面上的固定利率，通常是年利息收入与债券面额之比率，又称为名义收益率、票面收益率。息票率是债券在发行时确定的利率，息票一般每半年付出一次。指债券发行人答应对债券持有人就债券面值(FaceValue)付出的年利率。债券票面利率（Coupon）是指债券【什么是债券】发行者估计一年内向出资者付出的利息占票面金额的比率。通俗的说就是出资者将在持有债券的期间领到利息。利息可能是每年、每半年或每一季派发。到期收益是指：（1）将债券持有到偿还期所取得的收益，包含到期的全部利息。到期收益率(YieldtoMaturity，YTM)又称终究收益率，是出资购买国债的内部收益率，（2）即能够使出资购买国债取得的未来现金流量的现值等于债券当时市价的贴现率。它相当于出资者依照当时市场价格购买而且一向持有到满期时能够取得的年平均收益率，其间隐含了每期的出资收入现金流均能够依照到期收益率进行再出资。息票利率就是票面利率，这个是在发行时就约好好每年或每半年等面值（一般是100元）付出给你的利息。所以发行后就不在随意变化了（即使是起浮利率也是约好好了，变化多少，怎样变化）。而到期收益率就是按交易现价计算出的收益率。在价格相同的情况下，息票率越高，到期收益率越高。实际上关于信誉等级差不多的债券，到期收益率都差不多。这样息票率高的价格也高，反之亦然。

8. 债券面值100元 票面利率5% 期限10年，每年付息 如果到期收益率8% 求发行价格

面值是100元的债券，每半年计息一次，年收益率为12%，票面利率是8%，3年期限。
价格=面值*票面利率*(P/A，i,n)+面值*(A/F，i,n)
注：(P/A，i,n）为利率为i，n期的年金现值系数
(A/F，i,n）为利率为i，n期的复利现值系数。
此处的i是实际利率，也就是市场利率。
由于你的题目是半年付息一次，所以是6期,相应的两个利率都为4%和6%。
债券价格=100*4%*（P/A，6%，6）+100*（A/F，6%，6）
查年金现值系数表和复利现值系数表可得（P/A，6%，6）是4.9173，（A/F，6%，6）是0.705
代入公式得
债券价格=4*4.9173+100*0.705=90.17
这是我解答过的一道类似的题目，你把其中的期数改改，再查查对应的年金现值系数和复利现值系数就能做出你这道题的答案。